Abstract:
Corporate financial scandals like WorldCom, Parmalat, Enron, Polypeck, Guiness, are strongly associated with questionable accounting and auditing practices. Literature has been enriched by many studies to understand why people may commit fraud and their motivation. The Fraud Triangle Theory and Fraud Diamond Theory identify dimensions that lead people to commit fraud. Pressure, motivation or opportunity, rationalization and capability are the main categories of indicators or red flags tracked by auditors to prevent or detect fraud. However, the multiplication of models and theories is not satisfying for auditors and claims for more adequate research to help them encounter fraud. At the same time, literature considers fraud as one of the fundamental reasons of the Greek crisis. Even if last years, a wide effort of fraud prevention and detection was undertaken, it seems that just the perception of fraud is evolving. One of the main dimensions surrounding fraud in Greece tends to implicate cultural factors that influences behaviors. The purpose of this article is to help Greek auditors better apply the fraud triangle by considering this specific cultural dimension to accept the red flags' methodology. A questionnaire was addressed to a specific category of Greek auditors trying to identify the “red flags” having a specific impact on fraud prevention and detection as well as its motives. Among those, an important part seems to be perceived as important and showing openness and commitment to equality, feminism, and clear cooperation between stakeholders.
Key Words: Fraud, Fraud Triangle, Greek Crisis, Auditors Behavior, “Red Flags”, Fraud prevention, Fraud detection.
Résumé : LES DRAPEAUX ROUGES DU TRIANGLE DE LA FRAUDE EN TANT QUE MÉTHODOLOGIE : LEÇONS TIRÉES DU CAS GREC
Les scandales financiers d'entreprises comme WorldCom, Parmalat, Enron, Polypeck, Guiness, sont fortement associés à des pratiques comptables et d'audit douteuses. La littérature a été enrichie par de nombreuses études visant à comprendre pourquoi les gens peuvent commettre des fraudes et quelles sont leurs motivations. La théorie du triangle de la fraude et la théorie du diamant de la fraude identifient les dimensions qui conduisent les gens à commettre des fraudes. La pression, la motivation ou l'opportunité, la rationalisation et la capacité sont les principales catégories d'indicateurs ou de signaux d'alarme suivis par les auditeurs pour prévenir ou détecter la fraude. Cependant, la multiplication des modèles et des théories n'est pas satisfaisante pour les auditeurs et nécessite une recherche plus adéquate pour les aider à faire face à la fraude. Dans le même temps, la littérature considère la fraude comme l'une des raisons fondamentales de la crise grecque. Même si ces dernières années, un vaste effort de prévention et de détection de la fraude a été entrepris, il semble que seule la perception de la fraude évolue. L'une des principales dimensions entourant la fraude en Grèce tend à impliquer des facteurs culturels qui influencent les comportements. L'objectif de cet article est d'aider les auditeurs grecs à mieux appliquer le triangle de la fraude en tenant compte de cette dimension culturelle spécifique pour accepter la méthodologie des drapeaux rouges. Un questionnaire a été adressé à une catégorie spécifique d'auditeurs grecs afin d'identifier les "signaux d'alarme" ayant un impact spécifique sur la prévention et la détection de la fraude ainsi que leurs motivations. Parmi ceux-ci, une partie importante semble être perçue comme importante et montrant une ouverture et un engagement envers l'égalité, le féminisme et une coopération claire entre les parties prenantes.
Mots-clés : Fraude, triangle de la fraude, crise grecque, comportement des auditeurs, "drapeaux rouges", prévention de la fraude, détection de la fraude.
Resumen: BANDERAS ROJAS DEL TRIÁNGULO DEL FRAUDE COMO METODOLOGÍA: LECCIONES DEL CASO GRIEGO
Los escándalos financieros de empresas como WorldCom, Parmalat, Enron, Polypeck o Guiness están estrechamente relacionados con prácticas contables y de auditoría cuestionables. La literatura se ha enriquecido con numerosos estudios para comprender por qué las personas pueden cometer fraude y su motivación. La Teoría del Triángulo del Fraude y la Teoría del Diamante del Fraude identifican las dimensiones que llevan a las personas a cometer fraude. La presión, la motivación u oportunidad, la racionalización y la capacidad son las principales categorías de indicadores o señales de alarma que siguen los auditores para prevenir o detectar el fraude. Sin embargo, la multiplicación de modelos y teorías no satisface a los auditores y reclaman una investigación más adecuada que les ayude a enfrentarse al fraude. Al mismo tiempo, la literatura considera el fraude como una de las razones fundamentales de la crisis griega. Aunque en los últimos años se ha llevado a cabo un amplio esfuerzo de prevención y detección del fraude, parece que sólo la percepción del fraude está evolucionando. Una de las principales dimensiones que rodean el fraude en Grecia tiende a implicar factores culturales que influyen en los comportamientos. El objetivo de este artículo es ayudar a los auditores griegos a aplicar mejor el triángulo del fraude teniendo en cuenta esta dimensión cultural específica para aceptar la metodología de las banderas rojas. Se dirigió un cuestionario a una categoría específica de auditores griegos tratando de identificar las "banderas rojas" que tienen un impacto específico en la prevención y detección del fraude, así como sus motivos. Entre ellas, una parte importante parece ser percibida como importante y muestra de apertura y compromiso con la igualdad, el feminismo y la cooperación clara entre las partes interesadas.
Palabras claves: Fraude, Triángulo del fraude, Crisis griega, Comportamiento de los auditores, "Banderas rojas", Prevención del fraude, Detección del fraude
